国内短剧发展成熟，向多元化和精品化发展
国内短剧经过多轮演化，目前已进入成熟阶段
国内短剧经历了由野蛮生长到规范化发展，盈利模式由IAP向IAA转化，发行平台由小程序短剧转向独立应用平台，发行地区由国内为主到出海全球的过程。
起步阶段（2018-2020）：长视频平台率先试水，短视频平台发力跟进。2018年长视频平台最早上线短剧，但主要用于增加会员使用时长，并未作为核心内容；2019 年短视频平台开始扶持短剧内容，主要目的是吸引高频用户；2020 年初，微信付费微短剧小程序上线，投流微短剧的雏形出现，开辟了新的商业模式；2020 年 12 月，广电总局出台《关于网络影视剧中微短剧内容审核有关问题的通知》，正式认可“微短剧”网络影视形态，明确了短剧的定义、审核标准、审查细节等要求。
探索阶段（2021-2022）：平台端推出扶持政策，监管端出台规范化政策。2021 年抖音、快手等平台推出“新番计划”“星芒短剧”等战略，通过流量扶持和分账模式吸引创作者；2022 年 8 月中文在线旗下枫叶互动推出海外短剧平台 ReelShort，带动短剧出海趋势；2022 年10 月，网文平台安悦科技上线 FlexTV；2022 年 11 月广电总局发布了《关于进一步加强网络微短剧管理，实施创作提升计划工作》，严肃、扎实开展“小程序”类网络微短剧专项整治，加强规范管理，实施创作提升计划；2022 年12月，发布《关于推动短剧创作繁荣发展的意见》，国内短剧由野蛮生长转向规范有序发展。
爆发阶段（2023）：短剧平台由小程序逐渐转向独立APP，海外短剧平台爆火。3 月，第十届网络试听大会微短剧行业发展论坛召开；5月，字节跳动推出 APP 红果短剧，后期主要为 IAA 模式，用户可通过观看广告解锁内容；11 月，快手推出短剧 APP 喜番；柠萌影业短剧团队上线微短剧《二十九》；ReelShort 在北美爆火，大量国内短剧公司走向出海，包括GoodShort，DramaBox，ShortTV 等。
成熟阶段（2024-至今）：短剧接入更多平台，成为全景流量生态中的重要一环。2024 年 6 月，小红书宣布大力投入微短剧业务，发布“红短剧”扶持计划；拼多多、淘宝、京东、美团等大厂也纷纷以IAA 方式入局短剧赛道，吸引流量后再引导至电商；12 月百度进军短剧领域；长视频平台加速布局短剧赛道，爱腾优等平台在底部菜单栏增加短剧板块，并推出多项激励计划；2025 年 1 月，国家广电总局《关于实施“微短剧+”行动计划赋能千行百业的通知》；6 月，腾讯推出短剧小程序“短剧”，采用免费模式，后续可能作为微信 APP 的一个功能模块出现；中国作协授权3700 余部微短剧改编作品；6 月首部 AIGC 单元故事集《新世界加载中》登上IMAX。
2024 年国内短剧市场规模达 504 亿元，首超电影票房
中国短剧行业展现出强劲的发展态势。从用户规模来看，《第55次中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至 2024 年12 月，短剧用户规模达6.62亿人，占国内互联网用户比例 59.7%，超越了网上外卖、网络文学、在线办公、网约车等数字服务的用户规模。
从市场规模来看，据艾媒咨询，2024 年国内短剧市场规模504.4亿元，同比增长 34.90%，首次超过国内电影市场全年票房（425 亿元），预计2025年达 678 亿元，2027 年将突破千亿。其中IAA 短剧市场规模250亿，同比增长 150%，预计 2025 年将增至约 350 亿元，在2027 年有望达到450亿元。短剧投流方面，2024 年短剧投流规模约为330 亿，占短剧收入贡献的65%，预计 2025 年投流规模接近 400 亿，2027 年投流规模有望超过460亿元。2024 年参与投流的微短剧总数（去重）超4.46 万部，其中新剧总数超 3.64 万部，占比约 82%。
国内短剧商业模式逐渐从 IAP 向 IAA 转变
短剧盈利模式一般分为单集付费、会员订阅和广告变现三种。1) 应用内购模式（IAP-In App Purchase）：高度依赖商业化导流吸引用户观看付费，分为单集解锁和会员订阅模式。2) 应用内广告变现模式（IAA-In App Advertisement）：用户可以通过观看广告免费解锁剧集，而短剧 APP 可以售卖这些广告位给其他广告主，这种方式更适用于低 ARPU 值但是高存量剧目的地区。3) 混合变现模式（IAAP）：结合了 IAP 和IAA，是一种混合变现模式，用户可以自主选择付费或看广告解锁剧集。
国内短剧逐渐从 IAP 向 IAA 转变。2024 年以来，红果短剧异军突起，带动国内IAA模式逐渐扩大，免费剧在市场中的占比不断提升。根据QuestMobile数据，截至 2025 年 3 月，红果短剧月活跃用户已超过1.73 亿，距优酷仅差 1200 万月活用户，月人均单日使用时长已达1.38 小时，超过爱奇艺、优酷、芒果 TV、腾讯视频等四大长视频平台。红果诞生不足两年，就实现了传统长视频平台十余年积累的用户规模，且用户黏性极强，通过观看广告追剧，吸引了大量尤其是下沉市场的用户，产生规模效应。
短剧回本周期短，投放与盈利成正比
短剧相对长剧来说具有回本周期短的特点。通常在新剧投放期设定测试周期，先在各大平台少量投放素材试水，根据数据动态跟踪ROI 和用户留存，如果在测试周期内实现回本则会追加投放扩大曝光，如果未达预期则及时止损不再追投，同时及时调整内容创作方向。一般首轮投放周期为30-45天左右，但随着行业竞争加剧的影响，周期可能会延长。
爆款短剧回本周期更短，盈利与投放成正比，《我在八零年代当后妈》上线首日充值额突破 2000 万，回本周期压缩到3 天；《无双》上线48小时投流消耗超 5500 万元，上线 8 天充值破 1 亿元，快速实现盈利。
国内短剧产业链拆解
短剧产业链包括拍摄制作方通过购买内容版权或者自创剧本方式完成拍摄后将短剧提供给短剧版权商，而后通过流量分发平台触达用户。
上游内容生产：包括剧本创意、拍摄制作，监管约束等；
中游内容分发：包括平台整合、买量投流、分销推广等；
下游内容消费：包括上线播出、用户观看、充值消费等。
动漫短剧规模尚小但二次元潜力很大
除了真人短剧，动漫短剧也正在加速增长。动漫短剧相较真人短剧的优势在于可 IP 化。根据巨量引擎营销观察，2024 年Q4 抖音动漫短剧的看播人群超 20 亿人，环比提升 123.91%，付费规模超2600 万，环比提升204.11%。根据 DataEye，25 年 4 月以来动态漫短剧的投放量激增，素材投放量增长至 2.86 万组。相比真人短剧中青年及以上的观众群体，动漫短剧的观众普遍要年轻很多，深受二次元文化浸染的 Z 世代就是典型代表，占比超60%。
在需求端，根据艾媒咨询，2024 年全国泛二次元用户规模5.03亿，付费率从 2020 年的 28%提升至 45%。
在供给端，精品动漫短剧因后期工序复杂，单部制作周期约一个月，普通动漫短剧依托标准化流程，单部制作周期可压缩至一周左右。根据巨量引擎营销观察，目前动漫短剧的供给量约 120 部/月，与国内短剧行业上新数量相比规模尚小。
“短剧+”释放多元社会效能
广电总局在推动微短剧精品化、规范化的同时，也在鼓励短剧跨界融合，如短剧+品牌营销，短剧+文旅，微短剧+非遗，微短剧+普法等，让微短剧从单纯的娱乐产品，升级为兼具经济价值、文化价值和社会治理功能的有效载体，实现多维度的价值提升。
短剧+品牌营销：推出品牌定制化短剧模式，短剧通过剧情代入和情感共鸣触发消费冲动。从上线趋势来看，2024 年品牌短剧的两个上线峰值在5月和 10 月，与 618 大促和 11.11 大促预热期契合。据DataEye统计，2024年共上线了 354 部品牌短剧。从品类来看，2024 年美妆个护类品牌最爱投短剧，共有 131 部是由美妆个护类品牌赞助，占比约37%。其次是电商平台，占 54 部，药品类占 46 部，生活品类品牌占45 部。此外，有15部短剧是一部短剧中有多个品牌按单集中插广告投放的。从具体的品牌来看，电商平台淘天系是 2024 年品牌短剧最大广告主。淘宝天猫，除去以合集的方式展现的短剧就有 40 部。2024 年的 618 和双十一更是与快手星芒精品短剧进行了深度的合作，天猫大促共独家冠名了35 部品牌短剧。
短剧+文旅：微短剧赋能文旅产业，短剧通过展示风景文化提升景点曝光度带动客流量增长。“跟着微短剧去旅行”创作计划已发布162 部推荐剧目，仅抖音平台相关短剧话题，累计播放量超过 76 亿次。抖音播放量破亿的达21部。“跟着微短剧去旅行”创作计划 162 部推荐剧目中，按取景地分，浙江28 部、江苏 15 部、广东 11 部、四川 10 部、北京9 部、湖南9部、河北8部。“跟着微短剧去旅行”创作计划 162 部推荐剧目中，乡村振兴方向18部、历史文化方向 20 部、非遗文化方向 38 部、文物方向9 部、国家文化公园方向 5 部、产业发展方向 7 部、城市文明方向29 部、景区与生态文明方向36 部。
短剧出海市场方兴未艾
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